一、现货回顾

　　国内受台风降雨引发市场对新作单产担忧、稻谷拍卖溢价较高等影响，贸易商挺价信心增强，对玉米价格有所支撑。东北地区贸易商出库意愿有所增加，但市场收购谨慎，北方港口集港量相对一般，南北港即期贸易利润转为倒挂，装船需求逐渐下降，玉米库存维持低位，贸易商挺价情绪仍较浓，其中锦州港周比上涨30元/吨;南方港口饲企使用小麦减缓玉米使用，不过恶劣天气引发市场担忧新作减产，贸易商报价心态趋强，其中蛇口港周比上涨60元/吨。国内玉米现货价格基本稳定，局部价格小幅震荡。东北产区受台风影响多地降雨天气较多，玉米外运运输受限，粮源多在本地流通，受饲用稻谷拍卖影响，下游市场观望氛围较浓，部分贸易商持粮待价售，但深加工企业受加工利润亏损影响不愿提价收购，其中哈尔滨周比上涨20元/吨;华北黄淮产区前期多地迎来强降雨天气，市场粮源流通受阻，叠加持粮主体惜售情绪回温，恐慌性上量现象减少，导致市场上量不足，随着天气好转贸易粮运输有所恢复，加工企业采取滚动补库策略，根据到货量灵活调整收购价格，其中潍坊周比上涨70元/吨。

　　二、期货回顾

　　美盘玉米：2023年8月4日CBOT-12月玉米合约收高3.75美分，报收497.25美分/蒲式耳。因乌克兰袭击俄罗斯谷物出口港。2023年8月7日CBOT-12月玉米合约收低1.50美分，报收495.75美分/蒲式耳。因中西部地区降雨改善的影响、小麦市场飙升。2023年8月8日CBOT-12月玉米合约收高3美分，报收498.75美分/蒲式耳。因逢低买盘涌现。2023年8月9日CBOT-12月玉米合约收低4.50美分，报收494.25美分/蒲式耳。因小麦大幅下挫。2023年8月10日CBOT-12月玉米合约收低4.50美分，报收494.25美分/蒲式耳。因玉米出口销售数据表现强劲。

　　大连玉米：大连商品交易所(DCE)玉米主力合约2309，8月7日开盘价2767元，收盘价2767元，涨13元，最高价2777元，最低价2747元，结算价2764元;8月8日开盘价2767元，收盘价2793元，涨29元，最高价2800元，最低价2762元，结算价2779元;8月9日开盘价2790元，收盘价2808元，涨29元，最高价2819元，最低价2786元，结算价2805元;8月10日开盘价2802元，收盘价2814元，涨6元，最高价2817元，最低价2789元，结算价2799元;8月11日开盘价2744元，收盘价2713元，跌15元，最高价2777元，最低价2711元，结算价2746元。

　　三、本周新闻

　　1、布宜诺斯艾利斯谷物交易所(BAGE)称，截至8月2日当周，2022/23年度阿根廷玉米收获进度为72.6%，高于一周前的68.4%。

　　2、欧盟委员会的谷物贸易数据显示，截至7月9日，2023/24年度(始于7月1日)欧盟27国谷物进口量为1,768,353吨，比2022/23年度减少13%。

　　3、欧盟委员会的谷物贸易数据显示，截至7月30日，2023/24年度(始于7月1日)欧盟27国谷物出口量为3,063,821吨，比2022/23年度低了31%。

　　4、中储粮网8月7日储运公司玉米购销双向竞价交易：计划交易玉米53838吨，实际成交53838吨，成交率100%。

　　5、中储粮网8月7日北京分公司玉米购销双向竞价交易：计划交易玉米53640吨，实际成交50290吨，成交率94%。

　　6、中储粮网8月7日成都分公司玉米购销双向竞价交易：计划交易玉米17224吨，实际成交17224吨，成交率100%。

　　7、中储粮网8月7日浙江分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米2530吨，实际成交2530吨，成交率100%。

　　8、中储粮网8月7日云南分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米2009吨，实际成交2009吨，成交率100%。

　　9、中储粮网8月7日湖南分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米4577吨，实际成交2500吨，成交率55%。

　　10、中储粮网8月7日内蒙古公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米23142吨，实际成交23142吨，成交率100%。

　　11、中储粮网8月7日辽宁分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米28150吨，实际成交28150吨，成交率100%。

　　12、中储粮网8月7日河南分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米32357吨，实际成交32357，成交率100%。

　　13、截至2023年8月3日的一周，美国玉米出口检验量为376,623吨，上周538,220吨，去年同期为555,620吨。

　　14、自中国上周决定取消对澳大利亚大麦征收的反倾销和反补贴关税以来，澳大利亚一些主要出口地区的大麦价格涨幅高达一成。

　　15、俄罗斯农业部发布通告，2023年8月9日到15日期间，玉米基准价格为每吨201.1美元，出口关税为1759.7卢布/吨;之前一周基准价格为200.9美元，出口关税为1596.8卢布/吨。

　　16、乌克兰农业部表示，截至8月7日，2023/24年度(始于7月)乌克兰谷物出口量为257.7万吨，高于去年同期的200.0万吨。

　　17、咨询公司AgRural周一表示，2023年巴西玉米产量预计为1.354亿吨，高于7月份预测的1.323亿吨，因为二季玉米产量上调。

　　18、美国农业部周一发布的单日出口销售报告显示，私人出口商报告对墨西哥销售251,460吨玉米，在2023/24年度交货。

　　19、咨询机构AgRural周一称，截至上周四(3日)，巴西中南部地区的2022/23年度二季玉米收获进度为64%，高于一周前的55%。去年同期的收获进度为80%。

　　20、中储粮网8月8日兰州分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米2377吨，实际成交2377吨，成交率100%。

　　21、中储粮网8月8日湖南分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米5000吨，实际成交500吨，成交率10%。

　　22、中储粮网8月8日北京分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米18041吨，实际成交18041吨，成交率100%。

　　23、中储粮网8月8日内蒙古分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米8748吨，实际成交8748吨，成交率100%。

　　24、中储粮网8月8日福建分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米1510吨，实际成交1510吨，成交率100%。

　　25、中储粮网8月8日河南分公司玉米购销双向竞价交易：计划交易玉米24122吨，实际成交24122吨，成交率100%。

　　26、中储粮网8月8日中储粮网进口玉米(转基因)竞价销售结果：计划数量313吨，全部流拍。

　　27、中储粮网8月8日山西分公司玉米购销双向竞价交易：计划交易玉米20798吨，实际成交13798吨，成交率66%。

　　28、中储粮网8月8日黑龙江分公司一次性储备玉米竞价销售结果：计划销售玉米20000吨，实际成交20000吨，成交率100%。

　　29、中储粮网8月8日吉林分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米55673吨，实际成交55673吨，成交率100%。

　　30、中储粮网8月8日黑龙江分公司玉米竞价销售结果：计划销售玉米84588吨，实际成交59737吨，成交率71%。

　　31、据参加美国中西部作物观察的农户表示，由于周末出现多轮降雨，有助于阻止大豆和玉米单产潜力下降。

　　32、分析师和美国农场主表示，今年美国玉米收成可能创下历史第二高点，因为7月的降雨有利于玉米度过关键生长时期，抵消了生长季节初期的干燥炎热天气的不利影响。

　　33、在占到全国玉米播种面积92%的18个州，截至8月6日(周日)，美国玉米吐丝率达到393%，高于上周的84%，也领先于五年同期均值91%。

　　34、乌克兰高级农业官员周二表示，乌克兰2023年的谷物产量可能达到5000万至5500万吨，而2022年为5300万吨。

　　35、巴西外贸秘书处(Secex)的统计数据显示，8月第一周(1至4日)，巴西出口玉米1,318,771吨，相当于去年8月份全月玉米出口量7,446,091吨的17.7%。

　　36、据塔斯社本周报道，外交消息人士表示，8月份普京总统和土耳其总统艾尔多安举行会谈时，恢复黑海谷物协议可能是主要议题之一。

　　37、俄罗斯总统普京周二签署法令，允许俄罗斯农产品出口的买家以卢布而非美元支付。

　　38、海关总署8月8日数据显示，2023年7月，我国进口粮食1,357.0万吨;1-7月进口9,695.9 万吨，同比增长5.3%。

　　39、乌克兰农业部数据显示，到目前为止，乌克兰2023/24年度谷物出口总量为276万吨，其中包括133万吨玉米，108万吨小麦和34.9万吨大麦;8月出口量为48.8万吨。截至去年8月12日，乌克兰2022/23年度谷物出口量为234万吨。

　　40、韩国饲料原料采购团体MFG原计划寻购多达14万吨饲料玉米，产地可选，但是不包括俄罗斯和乌克兰。12月运至韩国，但未能通过国际招标买入任何玉米。

　　41、巴西国家商品供应公司(CONAB)将在周四(10日)发布供需数据。一项调查显示，巴西玉米产量可能比早先政府预期高出780万吨。

　　42、澳大利亚贸易部长和农业部长在一份联合声明中表示，CBH谷物公司和Emerald谷物公司在重新登记后，将可以立即恢复和中国的大麦贸易。

　　43、截至8月2日，阿根廷农户销售了1,989万吨2022/23年度玉米，比一周前增加219万吨，低于去年同期的3,516万吨。之前一周销售199万吨。

　　44、巴西谷物出口商协会(ANEC)表示，8月份巴西玉米出口量估计为883.3万吨。

　　45、俄罗斯谷物联盟(RGU)的监测数据显示，8月1日至7日期间，俄罗斯出口了87.1万吨谷物，比去年同期减少43%。

　　46、韩国饲料原料采购团体FLL(FLC)周四通私人交易订购了66,000吨玉米，将于12月抵达。

　　47、截止到2023年8月3日，2022/23年度(始于9月1日)美国对中国(大陆地区)玉米出口装船量为740万吨，去年同期为1,352万吨。

　　48、咨询机构Barchart发布美国玉米和大豆产量和单产预估，预计美国玉米单产为178.4蒲/英亩，高于早先预测的177.97蒲/英亩，高于美国农业部当前预测值177.5蒲/英亩。

　　49、咨询机构UkrAgroConsult的一份报告称，2023年7月，也是2023/24年度的第一个月，乌克兰出口了339万吨农产品，比2023年6月(2022/23年度的最一个月)的486万吨低31%，创下2022年7月以来的最低水平。

　　50、土耳其总统雷杰普·塔伊普·埃尔多安表示，他的目标是以“扩大范围”的方式恢复黑海谷物协议，并呼吁西方国家帮助将该协议转变为俄乌实现和平的基础。

　　51、乌克兰宣布，将为那些愿意冒险在黑海水域航行的船只提供临时黑海航线，以寻求夺回对其海上贸易的控制权。

　　52、俄罗斯农业部长德米特里·帕图谢夫表示，俄罗斯将在2023年出口5500万吨谷物。

　　53、CONAB预计巴西2022/23年度玉米总产量为1.2996亿吨，比7月份预测的1.2777亿吨高出约220万吨，比上年产量提高14.9个百分点。巴西玉米平均单产估计为5,855公斤/公顷，同比提高11.7%;播种面积2219.6万公顷，同比提高2.9%。巴西玉米出口量预计为5,000万吨，高于7月份预测的4800万吨。

　　54、截至2023年8月3日的一周，美国2022/23年度玉米净销售量为150,400吨，比上周高出40%，但是比四周均值低了47%。

　　四、生猪市场

　　本周猪价环比继续上涨。二育补栏现象仍存，部分养殖户挺价惜售情绪不减，但目前猪价较高，大部分地区自繁自养已经扭亏转盈利，市场出栏积极性整体较高，供应整体尚可，屠企采购顺畅。而需求端在猪肉价格大幅上涨后，接受度不高，消费较差，需求限制屠企宰量。供需博弈，周内猪价持续窄幅震荡，周度均价环比继续上涨。目前夏季猪肉消费淡季及消费总体萎靡的现状并没有改变，居民收入下降生活支出能力下降导致的猪肉消费低迷的现状也很难在短期内改变，庞大的猪肉库存也有待消化，因此受非客观因素导致的猪价快速上涨其持久性存疑，预判8月下半月-9月上半月期间猪价有再度回调风险。

　　五、玉米库存

　　截至8月11日北方港口四港玉米库存共计约147.6万吨。本周北方港口持粮主体售粮意愿低迷，港口走货速度偏慢，库存开始增多，其中企业自调粮和合同订单购销仍占大部分。截止周五广东港口玉米库存58.9万吨。玉米饲用需求存减弱预期，饲料企业采购以随买随用为主，港口走货速度偏慢。南方港口玉米日均出货1.7万吨，其中内贸玉米日均出货在0.8万吨。

　　六、后市分析

　　8月份北方地区灾害性降雨增加对部分产区玉米造成的负面影响尚未定数，同时高温干旱天气对后期玉米生长的影响也存在变数，玉米期货市场对天气因素的考量占比依旧偏高，大连玉米期货价格难有实质性下跌，小麦价格继续维持稳中缓涨也利多玉米，这是玉米价格上涨的理论基础;另一方面，8月份南方地区春玉米逐步进入集中上市期，同时芽麦和低品质麦以及性价优势偏高的标准品质小麦都对玉米存在明显的替代优势，而国储玉米继续拍卖入市，国储稻谷拍卖进入饲用市场也已经启动，具有巨大价格的进口低价玉米继续大量到港，美国中西部农作物种植带迎来有利降雨气温转凉利于土壤墒情CBOT玉米期价连续收跌，这是玉米价格下跌的理论基础。因此综合多方因素之后我们预判，在没有突发事件前提下，因大范围的降雨天气影响运输预判8月上半月前段部分地区价格的上涨将推动全国交易均价短时上涨，但降雨结束之后现货交易均价有望重归稳中温和下跌走势为主的几率将逐步提高。下旬跌幅收窄止跌企稳回涨几率提高，月内缺乏大涨大跌基础，产区玉米月度均价环比止涨转小幅下跌的几率偏高。关注北方玉米产区天气对土壤墒情的影响，关注台风和持续降雨对运输的影响。